请问「波动率微笑」是什么意思?
2026-07-13 11:26:56
「波动率微笑」读音
拼音 bō dòng lǜ wēi xiào,注音 ㄅㄛ ㄉㄨㄥˋ ㄌㄩˋ ㄨㄟ ㄒㄧㄠˋ
| 拼音字母 | bo dong lv wei xiao |
|---|---|
| 拼音首字母 | bdlwx |
| 注音符号 | ㄅㄛ ㄉㄨㄥ ㄌㄩ ㄨㄟ ㄒㄧㄠ |
| 注音首符号 | ㄅㄉㄌㄨㄒ |
「波动率微笑」释义
扩展释义 波动率微笑(Volatility smiles)指期权隐含波动率(implied volatility)与行权价格(strike price)之间的关系。波动率微笑现象是期权市场中常见的现象,对指导期权投资具有重要意义。“波动率微笑”即具有相同到期日和标的资产而执行价格不同的期权,其执行价格偏离标的资产现货价格越远,隐含波动率越大。在实证研究中,通过传统BS期权定价模型计算出来的隐含波动率呈现出一种被称为“波动率微笑”的现象。
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